中国石化：拟于11月19日发行200亿公司债

　　中国石化(600028,买入)11月16日晚间公告称，公司拟于11月19-20日发行 2015 年公司债券（第一期），本期债券的发行规模为200亿元，票面金额为100元，募集资金扣除发行费用后，拟全部用于补充流动资金。

　　最终票面利率将于11月19日公布

　　本期债券分为两个品种：品种一为3年期，债券简称为“15石化01”，上市代码为“136039”，初始发行规模为130亿元，票面利率询价区间为2.8%-3.8%；品种二为5年期，债券简称为“15石化02”，上市代码为“136040”，初始发行规模为70亿元，票面利率询价区间为3.0%-4.0%。本期债券按年付息、到期一次还本，起息日为11月19日，付息日为品种期限内的每年11月19日。本期债券票面利率采取单利按年计息，不计复利，利息每年支付一次，最后一期利息随本金一起支付。

　　本期债券牵头主承销商为中金公司和高盛高华，联席主承销商为中银证券、瑞银证券、招商证券(600999,买入)和华福证券，主承销商及联席主承销商负责组建承销团，以余额包销的方式承销。发行人和主承销商将于11月18日（T-1日）向网下投资者进行利率询价，并根据询价结果于11月19日（T日）在上海证券交易所网站上公告本期债券的最终票面利率。

　　公告披露，本期债券两品种间可以进行双向回拨，回拨比例不受限制。2015年11月18日（T-1日）发行人和主承销商将根据网下申购情况，经过协商一致后决定是否启动品种间回拨机制，即减少其中一个品种的发行规模，同时对另一品种的发行规模增加相同金额，回拨比例不受限制（如某个品种的发行规模全额回拨至另一品种，则本期债券实际变更为单一品种）。

　　债券发行后拟在上交所上市

　　公告披露，凡参与网下申购的合格投资者，申购时必须持有在登记公司开立的合格证券账户。尚未开户的合格投资者，必须在11月18日（T-1日）前办理完毕开户手续。合格投资者通过向簿记管理人（中金公司 ）提交《网下询价及认购申请表》的方式参与网下询价申购，最低申购金额为1，000万元（含1，000万元），超过1，000万元的必须是100万元的整数倍。

　　公司表示，本期债券为实名制记账式公司债券，投资者认购的本期债券在债券登记机构开立的托管账户登记托管，发行结束后，公司将尽快向上交所提出关于本期债券上市交易的申请，具体上市时间将另行公告。届时，债券持有人可按照有关主管机构的规定进行债券的转让、质押等操作。

　　据介绍，本次债券于 2015 年 11 月 6日经中国证监会 “[2015]2500 号”文核准面向合格投资者公开发行，核准规模为不超过 500 亿，采用分期发行方式其中本期债券的发行规模为200 亿。

　　本期债券上市前，公司最近一期末净资产（含少数股东权益）为7，884.18亿元（2015年6月30日合并报表中股东权益合计）；本期债券上市前，公司最近三个会计年度实现的年均可分配利润为593.68亿元（2012年、2013年和2014年合并报表中归属于母公司股东的净利润平均值），不少于本期债券一年利息的1.5倍。

　　据了解，2014年末和2015年6月30日，中国石化非流动负债占总负债的比重分别为24.87%和25.67%，比例相对较低。本期债券发行将进一步提高公司中长期债务比例，从而降低资产负债的流动性风险，使得公司债务结构逐步改善。